塔塔集团5年投900亿美元，印度半导体国产化欲提速

除了半导体，塔塔集团还计划在电动汽车等新兴领域推出新业务，包括制造电动车和电动车电池，生产可再生能源和开发一站式“超级应用程序”


文 | 不二
近日，印度第一大财团塔塔集团宣布进军半导体，计划在未来五年投资900亿美元。事实上，国家大基金两期投资总和也不过3400亿元，约合486亿美元。塔塔集团的大手笔投资，或表明印度电子工业产业链建立在即。
据《日本经济新闻》网站报道，印度第一财阀塔塔集团将在数年内在本国启动半导体生产业务。据悉，塔塔集团计划是在全球芯片供应链中占据关键部分，计划在未来五年为此投资900亿美元。
从“半导体新政”的自主制造愿景，到引进外资遭遇屡屡碰壁，印度半导体产业的发展十年一日，举步维艰。如今，印度最大财团塔塔集团挑起大梁，是否能够支撑得起印度几乎没有的半导体产业？


印度半导体，进入新周期
说起印度半导体，国内往往会对此忽略。诚然，印度目前并不是半导体行业的主要玩家之一，其大型芯片公司数量极少，也没有领先的制造公司。
然而，作为全球第五大经济体，印度在全球半导体行业竞争中有着明显优势。例如，在人力资源部分，Kotasthane称，半导体设计需要大量熟练的工程师。
据印度电子信息技术部部长表示，印度有近5.5万名半导体设计工程师，占全球这类专业人才的20%。得益于此，印度研究机构Business Standerd的一份报告中提到，班加罗尔这个素有“印度硅谷”之称的城市每年向全球输送超过2000款芯片设计方案。
此外，印度政府还推出了一项帮扶芯片设计的计划，旨在吸引全球芯片设计工程师前往印度发展，包括高通、德州仪器、ARM等几乎所有的芯片设计公司也都在班加罗尔设立了研发基地。
尽管在芯片设计领域风头正劲，但印度的痛点在于——芯片制造，久补不齐。不仅如此，印度半导体制造还屡屡遭到国际巨头“抛弃”。
早在2007年，印度政府就曾出台半导体新政：在印度经济特区内投资的半导体企业，10年内可享受20%的成本优惠补助，并可享受其他一些奖励政策。极具吸引力的政策一经出台，便吸引了英特尔、意法半导体等巨头。但是，糟糕的印度产业配套设施，导致“给了你机会，但你不中用。”
在实地考察之后，英特尔便立即前往中国，并在同一年在辽宁大连动工建设亚洲的第一座晶圆厂，印度计划被迫搁浅。这也导致印度政府一度被迫中断对芯片制造行业的扶持。
如今，时移势易。据印度电子和半导体协会等预测，2026年印度半导体市场规模将达到640亿美元，增长到2021年的2倍以上。但是，2020年的“缺芯慌”让印度的汽车及电子行业的生产甚至一度濒临中断，中美科技战也导致全球掀起新一轮造芯潮，这也促使着印度开启了新一轮的“国家计划”。


在印度政府发起的第一届Semicon India Conference 2022上，莫迪指出要激发印度成为世界半导体中心，并培育芯片设计和制造生态系统。古吉拉特邦则是第一个实施半导体政策的邦，当地政府发布了具体的半导体政策，提供了多项激励和补贴来支持半导体的生产。此外，印度还建立了设计激励计划 （DLI） ，旨在帮助年轻的印度半导体设计公司。
为了将印度打造成全球范围内的电子系统设计和制造 （ESDM） 中心，并为该行业营造一个竞争环境，印度2019年国家电子政策 （NPE 2019） 有两个主要目标，促进建立半导体晶圆制造设施及其芯片组件设计和制造生态系统是NPE 2019的主要举措之一。其中一项支持是在印度建立半导体晶圆厂计划将为申请者提供项目成本50%的财政支持。
2021年12月，印度政府公布了一项76,000亿卢比 （约100亿美元） 的生产关联激励计划，用来吸引半导体制造巨头公司到印度。作为该计划的一部分，政府将资助项目成本的50%，用于在国内制造各类半导体。
今年4月，印度总理莫迪在印度首次举办的半导体产业振兴会议印度半导体会议上呼吁：“正在建立新的世界秩序，我们必须抓住这个机会。”在这一背景下，印度推行半导体国产化计划提速。
在政府的呼吁和吸引下，9月13日，印度Vedanta矿业资源公司发表声明称，将与富士康科技集团联手，在西部古吉拉特邦建设半导体和液晶显示器的合资工厂。双方将共同投资195亿美元 （Vedanta出资120亿美元） 建设28nm制程的12英寸晶圆厂以及配套的封测工厂。按照计划，该工厂将在2025-2026年投入使用。
当然，这些举措都不足以改变外界对印度半导体发展的悲观预期，直到塔塔集团的出现。


大手笔投资，或将搭建电子工业产业链
创立于1868年的塔塔集团长久以来一直是印度规模最大的、同时也是世界知名企业。2021年，塔塔集团合并营业收入为1030亿美元，全球员工总数超80万人，旗下29家上市企业总市值高达3140亿美元。


塔塔集团的业务涵盖咨询、电力、通信、汽车、钢铁、酒店、饮料、化工等十大行业板块，其产品和服务在印度人的日常生活中无处不在，业务遍及六大洲100多个国家。据英国品牌评估机构“品牌金融” （Brand Finance） 发布的印度品牌价值100强榜单，2021年塔塔成为印度第一大品牌。


作为几乎垄断了本土制造业的财阀，塔塔集团在半导体制造领域的动作，才昭示着印度半导体发展进入了全新阶段。
事实上，过去一年，塔塔集团围绕半导体上下游产业也展开了密集的投资。去年11月，塔塔集团宣布投资3亿美元建设封测厂，并预计于今年底投产，根据路透社的爆料，其业务潜在客户可能包括英特尔、AMD和意法半导体集团等。前不久，据NewsBytes援引知情人士称，塔塔集团正与苹果iPhone代工厂商纬创谈判，希望以最高500亿卢比 （约合6.126亿美元） 的价格，收购纬创在印度的制造工厂。
对于半导体制造这种投入高、回报周期长的产业，或许真需要塔塔集团这样的大型垄断组织来做才更有胜算。
12月8日，塔塔集团的控股公司塔塔父子有限公司的董事长纳塔拉詹·钱德拉塞卡兰在东京接受《日本经济新闻》采访时称，作为新业务的一环，“塔塔集团于2020年成立了塔塔电子，并计划在这家电子元件制造商旗下建立半导体组装测试业务。据分析，美国、日本、韩国以及中国台湾地区的半导体厂商与代工公司有望成为候选”。他还透露了未来5年总计投入900亿美元的计划。
事实上，即使放眼全球，这一金额也绝对可谓是个大手笔。在美国总统拜登8月签署的《芯片和科学法案》中，也不过为美国的半导体生产和研究提供527亿美元的补贴，并要求任何接受美方补贴的公司必须在美国本土制造芯片。其中，390亿美元将用于半导体制造业的激励措施，20亿美元用于汽车和国防系统使用的传统芯片。
此外，中国半导体发展的过程中，国家大基金发挥的作用有目共睹。据了解，国家大基金一期于2014年9月成立，一期注册资本987.2亿元，投资总规模达1387亿元；国家大基金二期于2019年10月22日注册成立，注册资本为2041.5亿元。如此看来，国家大基金两期相加也不过投资3400亿元，约合486亿美金。
由此可见，塔塔集团此次投资的手笔之大，或将在未来几年完成电子工业产业链的初步搭建工作。

当然，除了半导体，塔塔集团还计划在电动汽车等新兴领域推出新业务，包括制造电动车和电动车电池，生产可再生能源和开发一站式“超级应用程序”。尽管实力雄厚，但一家企业就试图在几乎所有热门领域分一杯羹，这或许也会变向降低在任何一个方向上投入的深度。


结语

近日，印度国有资产管理部官员正式向中国“发起挑战”，声称印度制造将成为仅次于中国制造的全球第二大经济支柱，并逐步提升制造能力，最后“替代中国”。
按照莫迪的规划，印度将在2047年之前成为“正宗”发达国家，据高盛预测，30年后中国将取代美国成为世界第一大经济体，而印度有望在本世纪70年代成为最大经济体。
印度正在大踏步前进，尽管大众对印度发展每多调侃，但面临强劲对手，国内半导体企业更应夯实内功，稳扎稳打，走好自己的路。